存款到期买什么基金好？偏中低风险持有期的“回报”类不妨关注

当银行存款利率持续走低，净值化理财波动加剧，股市行情又上蹿下跳时，不少投资者陷入了“怕跌不敢进、怕亏又怕踏空”的两难：既不想承受股市的剧烈波动，又不甘心资金躺平跑不赢通胀。富国基金的“回报系列”产品，正是为解决这一痛点而生的“中间地带”选择，而其中的富国诚益回报12个月持有期混合，更是凭借不错的业绩表现成为系列中的标杆产品之一。

一、富国基金“回报系列”：平衡稳健与收益的专属产品线

富国“回报系列”是富国基金针对不同类型投资者打造的“回报”系列产品线，在股债配比、风险暴露等方面各有侧重：

风险适配：“回报”系列产品多为R3中风险等级，以债券等固定收益资产为底仓，搭配少量权益资产增厚收益，既避免了纯债产品在股市向好时错失机会的可能，又通过分散配置平滑了波动，一定程度上与存款用户的风险承受习惯较为契合。

持有期：“回报”系列中多数产品有12个月持有期，与银行1年期定期存款期相似，既能引导投资者中长期持有平滑波动，又能避免短期频繁操作的追涨杀跌，刚好契合部分存款到期资金的配置需求。

整体业绩亮眼：截至2025年12月31日，系列内多只核心产品的近一年、近三年业绩排名均位列同类产品前8%，整体超额收益能力突出，是富国基金旗下值得重点关注的产品线之一。

二、重点解析：富国诚益回报12个月持有期混合

在整个“回报系列”中，富国诚益回报12个月持有期（A类：012576；C类：012577）是业绩表现最为突出的产品之一，凭借持续领先的业绩与稳健的超额收益能力，成为存款到期资金的优质选择，所有数据均来自基金定期报告及权威评级机构，截至2025年12月31日，严谨可考。

（一）产品基础概况

风险等级：R3中风险，适配风险承受能力中低及以上的投资者

成立时间：2021年8月20日

基金规模：2.9亿元（截至2025年12月31日）

业绩比较基准：中债综合全价指数收益率80%+沪深300指数收益率15%+恒生指数收益率(使用估值汇率折算)*5%

运作模式：12个月持有期，每个开放日申购，申购后持有满12个月可赎回，与定期存款期限匹配，兼顾持有体验与流动性。

（二）业绩表现：持续跑赢基准，超额收益能力突出

富国诚益回报的核心优势在于极强的超额收益获取能力，各时间段业绩均大幅跑赢同期业绩比较基准，短期爆发力与长期稳定性兼备：

表格

注：基金业绩及业绩比较基准收益率相关数据来自基金定期报告，截至2025/12/31。富国诚益回报12个月持有期混合A成立于2021/08/20，业绩比较基准为中债综合全价指数收益率*80%+沪深300指数收益率*15%+恒生指数收益率(使用估值汇率折算)*5%。近4个完整年度(2022-2025)的基金份额净值增长率(及同期业绩比较基准收益率)为-4.2%(-3.15%)，3.64%(-0.64%)，7.47%(7.52%)，16.01%(2.57%)，数据来自基金定期报告，截至2025/12/31。期间基金经理变动情况：易智泉(2021/08/20至今)、张士扬(2021/08/20-2024/08/07)、朱梦娜(2024/08/07至今)。基金收益率不代表投资者实际收益率，基金份额净值仅为每份额基金产品的净资产。基金历史业绩不构成对未来业绩的保证。

（三）行业排名：同类产品中的顶尖水平

凭借优异的业绩表现，富国诚益回报12个月持有在同类产品中排名稳居前列，行业认可度极高：

晨星同类（沪港深保守混合型）：近1年排名7/298，位列同类前3%；近3年排名3/199，位列同类前2%；

国泰海通同类（偏债混合型）：近3年排名22/1052，位列同类前3%。

这意味着，即使在不同维度的排名中，该基金的业绩都稳居前列，是名副其实的“绩优产品”。

注：晨星同类排名数据来自晨星，截至2026/02/28。同类类别是指中国开放式基金——沪港深保守混合。晨星相关数据由MORNINGSTAR版权所有，晨星及其内容供应商对于您使用任何相关资料而作出的任何有关交易、投资决定均不承担任何责任。过往业绩不代表将来表现。基金评价结果基于基金和管理人过往表现综合判定，并不构成对基金管理人或单只产品的未来投资建议。

基金经理：“权益+固收”双剑合璧，攻守兼备

该基金由易智泉与朱梦娜两位资深基金经理共同管理，形成了“权益精选+固收打底”的互补优势：

易智泉：拥有19年证券从业经验、9年基金管理经验，曾任头部基金公司研究员、券商高级副总裁，自2017年8月加入富国基金管理有限公司，现任富国基金权益投资部高级权益基金经理。；

朱梦娜：拥有14年证券从业经验、7年基金管理经验，曾任头部券商研究员，2017年4月加入富国基金。

两位基金经理的专业互补，让该基金既能在市场上行时抓住权益机会增厚收益，又能在市场下行时通过固收资产控制回撤，实现“攻守兼备”。

（五）持仓特点：均衡配置，严控波动

根据基金最新季报（截至2025年12月31日），富国诚益回报12个月持有采用均衡配置的策略，在控制波动的同时力争阿尔法收益：

资产配置上，以债券资产为底仓，搭配适度的权益资产，既保障了组合的稳健性，又预留了收益增强的空间；

行业布局上，均衡配置了贵金属、非银金融等多个方向的资产，通过分散布局降低单一行业的波动风险，同时把握相关板块的投资机会，在控制回撤的前提下，帮助投资者追求稳稳的幸福。

注：观点及重仓行业相关数据来自基金季报，截至2025/12/31。观点仅代表特定时点基金情况，不代表对市场和行业走势的预判，也不构成投资动作和投资建议，亦不预示相关基金现在及未来具体操作配置。注：基金业绩及业绩比较基准收益率相关数据来自基金定期报告，截至2025/12/31。富国诚益回报12个月持有期混合A成立于2021/08/20，业绩比较基准为中债综合全价指数收益率*80%+沪深300指数收益率*15%+恒生指数收益率(使用估值汇率折算)*5%。近4个完整年度(2022-2025)的基金份额净值增长率(及同期业绩比较基准收益率)为-4.2%(-3.15%)，3.64%(-0.64%)，7.47%(7.52%)，16.01%(2.57%)，数据来自基金定期报告，截至2025/12/31。期间基金经理变动情况：易智泉(2021/08/20至今)、张士扬(2021/08/20-2024/08/07)、朱梦娜(2024/08/07至今)。富国精诚回报12个月持有期混合A成立于2021/04/30，业绩比较基准为中债综合财富(总值)指数收益率*80%+沪深300指数收益率*15%+恒生指数收益率(使用汇率估值折算)*5%。近4个完整年度(2022-2025)的基金份额净值增长率(及同期业绩比较基准收益率)为-4.98%(-1%)，-0.67%(1.47%)，2.42%(9.67%)，15.22%(4.43%)，数据来自基金定期报告，截至2025/12/31。期间基金经理变动情况：徐斌(2021/04/30至今)、张士扬(2021/04/30-2024/08/07)、朱梦娜(2024/08/07至今)。富国稳进回报12个月持有期混合A成立于2020/09/07，业绩比较基准为中债综合全价指数收益率*80%+沪深300指数收益率*15%+恒生指数收益率(使用估值汇率折算)*5%。近5个完整年度(2021-2025)的基金份额净值增长率(及同期业绩比较基准收益率)为7.07%(0.24%)，-3.6%(-3.15%)，2.63%(-0.64%)，5.42%(7.52%)，14.15%(2.57%)，数据来自基金定期报告，截至2025/12/31。期间基金经理变动情况：易智泉(2020/09/07至今)、张士扬(2020/09/08-2024/08/07)、朱梦娜(2024/08/07至今)、朱晨杰(2025/10/22至今)。富国信享回报12个月持有期混合A成立于2021/10/27，业绩比较基准为中债综合全价指数收益率*80%+沪深300指数收益率*15%+恒生指数收益率(使用估值汇率折算)*5%。近4个完整年度(2022-2025)的基金份额净值增长率(及同期业绩比较基准收益率)为-3.61%(-3.15%)，4.41%(-0.64%)，8.82%(7.52%)，13.06%(2.57%)，数据来自基金定期报告，截至2025/12/31。期间基金经理变动情况：张士扬(2021/10/27-2024/08/07)、易智泉(2021/10/27至今)、朱梦娜(2024/08/07至今)。富国兴泉回报12个月持有期混合A成立于2020/08/20，业绩比较基准为沪深300指数收益率*50%+中债综合全价指数收益率*45%+恒生指数收益率(使用估值汇率折算)*5%。近5个完整年度(2021-2025)的基金份额净值增长率(及同期业绩比较基准收益率)为-0.77%(-2.16%)，-18.61%(-11.08%)，-8.23%(-5.36%)，3.65%(11.15%)，41.45%(9.3%)，数据来自基金定期报告，截至2025/12/31。期间基金经理变动情况：易智泉(2020/08/20至今)。富国浦诚回报12个月持有期混合A成立于2021/07/27，业绩比较基准为中债综合全价指数收益率*80%+沪深300指数收益率*15%+恒生指数收益率(使用汇率估值折算)*5%。近4个完整年度(2022-2025)的基金份额净值增长率(及同期业绩比较基准收益率)为-3.55%(-3.15%)，-2.19%(-0.64%)，0.18%(7.52%)，11.81%(2.57%)，数据来自基金定期报告，截至2025/12/31。期间基金经理变动情况：徐斌(2021/07/27-2026/03/05)、吴一静(2026/02/05至今)。富国悦享回报12个月持有期混合A成立于2021/11/12，业绩比较基准为中债综合财富指数收益率*80%+沪深300指数收益率*10%+恒生指数收益率(使用估值汇率折算)*10%。近4个完整年度(2022-2025)的基金份额净值增长率(及同期业绩比较基准收益率)为-1.53%(-0.07%)，0.33%(1.46%)，7.6%(9.95%)，10.13%(4.8%)，数据来自基金定期报告，截至2025/12/31。期间基金经理变动情况：黄纪亮(2021/11/12-2024/08/07)、张育浩(2021/12/30至今)。富国腾享回报6个月滚动持有混合发起式A成立于2021/07/29，业绩比较基准为中债综合全价指数收益率*80%+沪深300指数收益率*15%+恒生指数收益率(使用估值汇率折算)*5%。近4个完整年度(2022-2025)的基金份额净值增长率(及同期业绩比较基准收益率)为0.17%(-3.15%)，2.14%(-0.64%)，3.81%(7.52%)，10.02%(2.57%)，数据来自基金定期报告，截至2025/12/31。期间基金经理变动情况：张洋(2021/07/29-2023/07/25)、张育浩(2022/01/26-2024/11/15)、刘兴旺(2022/11/11-2024/11/15)、朱晨杰(2023/06/28至今)、宁丰(2024/11/15至今)。基金收益率不代表投资者实际收益率，基金份额净值仅为每份额基金产品的净资产。基金历史业绩不构成对未来业绩的保证。注：富国诚益回报12个月持有A、富国精诚回报12个月持有A、富国稳进回报12个月持有A、富国信享回报12个月持有A、富国浦诚回报12个月持有A、富国悦享回报12个月持有A、富国腾享回报6个月滚动持有A同类排名数据来自晨星，截至2026/02/28。富国诚益回报12个月持有同类类别是指中国开放式基金——沪港深保守混合，富国精诚回报12个月持有同类类别是指中国开放式基金——保守混合，富国信享回报12个月持有同类类别是指中国开放式基金——沪港深保守混合，富国稳进回报12个月持有同类类别是指中国开放式基金——保守混合，富国浦诚回报12个月持有同类类别是指中国开放式基金——保守混合，富国悦享回报12个月持有同类类别是指中国开放式基金——沪港深保守混合，富国腾享回报6个月滚动持有A同类类别是指中国开放式基金——保守混合型基金。晨星相关数据由MORNINGSTAR版权所有，晨星及其内容供应商对于您使用任何相关资料而作出的任何有关交易、投资决定均不承担任何责任。富国信享回报12个月持有A、富国兴泉回报12个月持有A同类排名及相关数据来自国泰海通证券研究，富国信享回报12个月持有同类指偏债混合型，富国兴泉回报12个月持有同类指平衡混合型，截至2026/02/28；相关评价结果系评价机构基于管理人或相关基金产品过往表现综合判定，并不构成对基金管理人或单只产品的未来投资建议。历史业绩不代表未来。

风险提示：市场有风险，投资须谨慎。相关产品由富国基金发行与管理，代销机构不承担产品的投资、兑付和风险管理责任。相关基金可以投资于存托凭证、股指期货、国债期货、股票期权、港股通标的股票、资产支持证券等品种，将面临相关投资品种和业务的特有风险。 在最短持有期限内，将面临因不能赎回基金份额而出现的流动性约束。经富国基金评定，相关基金的风险等级为R3(中风险)，适合风险承受能力为C3及以上的投资者，建议投资者详阅基金合同等文件，根据自身的风险承受能力审慎作出投资决策。产品风险等级及适配投资者等级以销售机构评定结果为准。